东兴证券股份有限公司陈刚近期对保利发展进行规划并发布了规划敷陈《行业龙头地位相识，强化“中心城市+城市群”深耕策略》，本敷陈对保利发展给出增捏评级，刻下股价为10.91元。

保利发展(600048)　　业务以不动产投资建立为主。 公司 2023 年达成收入 3468.3 亿元，同比增速为 23.4%。 2023 年房地产业求达成收入 3225 亿元，同比增速为 25.7%。　　坚捏“中心城市+城市群”深耕策略，销售排行稳居行业第一。 2024H1 签约销售金额 1733.36 亿元，同比增速为-26.8%； 销售金额市占率从 2021 年的2.94%进步至 2024H1 的 3.68%，销售排行跃居行业第一。公司 2024H1 在中枢 38 城中， 32 个市占率排行前五， 11 个排行第一，城市深耕策略后果显赫。　　合理罢休投资节律，拿地聚焦高能级城市和中枢齐市圈。 2024H1，公司拿地强度(新拓形态总地价/签约金额)大幅降至 7.3%。裁汰拿地强度的同期，新增形态的权利占比显赫进步。投资愈加聚焦高能级城市， 2024M1-M9 高能级城市拿地权利金额占比高达 95.5%，拿地均价显赫进步的同期溢价率彰着裁汰。　　捏续压降土储领域，积极建立优质土储，在建形态中高能级城市占比捏续进步。从土储结构中，不错看出公司从 2022 年启动愈加聚焦“中心城市+城市群”的深耕策略。土储面积自 2021 年启动捏续下落；一方面积极拓展和建立优化土储，在建面积中高能级城市占比捏续进步。 2024H1 期末，公司未售土储建面13046 万平，同比增速为-9.9%。 2024H1 期末，今年在建面积中高能级城市占比为 68.1%； 待建立面积中高能级城市占比为 53.5%。　　积极进步优质新货占比，已售待结转形态中高能级城市占比捏续进步。 2022年以来，新开工形态中高能级城市占比捏续进步， 2024H1 期末，高能级城市今年新开工面积占比进步至 67.4%。 2024H1 期末，高能级城市签约未结转面积占比为 68.5%，较 2023 年的 65.4%进一步进步。　　盈利预测及投资评级： 咱们预测公司 2024-2026 年归母净利润分歧为 110.4、115.5 和 131.7 亿元，对应 EPS 分歧为 0.92、 0.97 和 1.10 元， 11 月 7 日收盘价对应 2024-2026 年 PE 分歧为 13/12/11 倍，初次掩饰赐与“推选”评级。　　风险教唆： 商场保管低位，销售发达不足预期；完满节律放缓，结算领域不足预期；房价超预期下行，财富减值领域超预期。 公司充电量进步不足预期。

证券之星数据中心凭据近三年发布的研报数据瞎想，中国星河胡孝宇规划员团队对该股规划较为深化，近三年预测准确度均值为79.8%，其预测2024年度包摄净利润为盈利111.74亿，凭据现价换算的预测PE为11.73。

最新盈利预测明细如下：

该股最近90天内共有22家机构给出评级，买入评级16家，增捏评级5家，中性评级1家；夙昔90天内机构主义均价为13.0。

以上履看成证券之星据公开信息整理，由智能算法生成，不组成投资提出。